Mexiko: Ausländische Investitionen in die Automobilmontageindustrie brechen Rekord

Mexiko zog 2024 einen Rekordbetrag von 6,925 Milliarden US-Dollar an ausländischen Direktinvestitionen (ADI) in die Automobilindustrie (Herstellung von Autos und Lastwagen) an. Diese Anziehung ausländischen Kapitals wurde vor Beginn der zweiten Amtszeit des US-Präsidenten Donald Trump erreicht, der eine breite Palette von Zöllen angeordnet hat und erwägt, dem Automobilsektor Zölle aufzuerlegen. Trump verhängte einen Zoll von 25 % gegen Mexiko und Kanada mit der Begründung, dass es an der Zusammenarbeit zur Bekämpfung des Drogenhandels und der Migration mangele, schränkte die Maßnahme jedoch später auf Produkte ein, die von den Vereinigten Staaten importiert werden und nicht dem Freihandelsabkommen zwischen diesen drei Nationen (USMCA) entsprechen. Trump hat auch einen zusätzlichen Zoll von 20 % (in zwei Stufen) auf alle chinesischen Produkte und einen weiteren von 25 % auf Stahl und Aluminium mit Ursprung in Mexiko, Kanada und anderen Ländern eingeführt. Darüber hinaus umfassen seine Zolldrohungen: 25 % auf Einfuhren von Kupfer und Kupfererzeugnissen, „gegenseitige Zölle“ und Zölle auf andere Sektoren wie Automobil, Pharmazeutik und Halbleiter.In seiner Kampagne schlug er sogar vor, einen Zoll von 20 % auf Produkte aus aller Welt zu erheben.

Im letzten Jahrzehnt war der höchste Betrag an ausländischen Direktinvestitionen in die Produktion von Autos und Lastwagen, den Mexiko angezogen hat, im Jahr 2023 mit 5,091 Milliarden US-Dollar. Nach Angaben der deutschen Unternehmensberatung Roland Berger ist Mexiko neben seinen niedrigen Arbeits- und Logistikkosten dank seines günstigen Geschäftsumfelds, seiner stabilen Lieferantenbasis und seiner zunehmend widerstandsfähigen Lieferketten ein idealer Kandidat für die Automobilindustrie. Infolgedessen sind die US-amerikanischen ADI-Abflüsse in Mexiko in der Automobilindustrie und verwandten Sektoren in den letzten Jahren stetig gestiegen, auf Kosten der Abflüsse nach China. In jüngster Zeit hat die Aktivität und Spekulation in Bezug auf Zölle und Abgaben zwischen den Vereinigten Staaten und ihren Handelspartnern wie China, Kanada, Mexiko und der Europäischen Union erheblich zugenommen. Dazu gehören auch die jüngsten Ankündigungen der US-Regierung, verschiedene neue Zölle einführen zu wollen, darunter auch Zölle auf Autos.

In diesem Zusammenhang wies Stellantis darauf hin, dass die zwischen den Vereinigten Staaten und ihren Handelspartnern oder zwischen anderen wichtigen Volkswirtschaften eingeführten Zölle zu einem Anstieg der Produktionskosten, höheren Verbraucherpreisen, einer geringeren Nachfrage und/oder einer geringeren Rentabilität seiner Automobilprodukte führen könnten. Darüber hinaus könnte die Verfügbarkeit von Komponenten und Rohstoffen beeinträchtigt werden. Trotz der makroökonomischen Unsicherheiten geht das Autoteileunternehmen Autoliv davon aus, dass die Märkte für leichte Nutzfahrzeuge weltweit sowohl mittel- als auch langfristig wachsen werden, angetrieben von der kumulierten Nachfrage der Endverbraucher und einem Anstieg des Pro-Kopf-BIP.
Unabhängig von neuen Zöllen, die eingeführt werden könnten, verwies Roland Berger darauf, dass Mexiko bereits eine lange Geschichte der Lieferung von leichten Nutzfahrzeugen und Autoteilen in die Vereinigten Staaten hat. In beiden Kategorien war es im letzten Jahrzehnt führend und hat seinen Marktanteil auch auf Kosten von Konkurrenten wie Kanada und China erhöht.

In der jüngeren Vergangenheit hat sich Mexiko als wettbewerbsfähiger Produktionsstandort profiliert, und mehrere große Erstausrüster (OEM) und Automobilzulieferer haben eine erhebliche neue oder erweiterte Produktion in Mexiko angekündigt. Einige Beispiele sind die Investition von GM in Höhe von einer Milliarde Dollar zur Umstellung seines Werks in Ramos Arizpe auf die Produktion von Elektrofahrzeugen, die Investition von BMW in Höhe von 872 Millionen Dollar für den Bau von Elektrofahrzeugen in seinem Werk in San Luis Potosí, die Investition von 764 Millionen US-Dollar von Volkswagen (über drei Jahre) in sein Werk in Puebla und die Investition von 245 Millionen US-Dollar der ZF Group zur Erweiterung ihres Werks in Querétaro. In der Vergangenheit haben die OEM ihre Fahrzeuge in den Regionen hergestellt, in denen diese Fahrzeuge hauptsächlich verkauft werden, und viele von ihnen haben daher Produktionsstätten in mehreren Ländern errichtet.

Im Jahr 2024 zog Mexiko eine Rekordzahl von ausländischen Direktinvestitionen in Höhe von 36,872 Milliarden US-Dollar an, was einem Anstieg von 2,3 % gegenüber dem vorläufigen Wert von 2023 entspricht, wie aus Daten der Banco de México hervorgeht. Von diesem Betrag entfielen 54 % auf das verarbeitende Gewerbe, wobei die Branchen Transportausrüstung, Getränke und Tabak, Chemie, Computerausrüstung, Lebensmittel, Metalle sowie Kunststoff und Gummi hervorzuheben sind. Die Automobilausfuhren Mexikos stiegen 2024 um 2,7 % im Vergleich zum Vorjahr und beendeten damit eine Phase, in der sie in den drei Vorjahren zweistellig gewachsen waren. Diese Verkäufe erreichten 193,907 Milliarden US-Dollar und machten 31,4 % der gesamten mexikanischen Warenexporte aus.